Nach der Finanzkrise von 2008 gaben viele große Banken ihr Subprime-Kreditgeschäft auf. Aber jetzt finden sie leise einen anderen Weg, um von diesen Produkten zu profitieren.
Subprime-Kredite dienen der Finanzierung von Kreditnehmern mit einer schlechten Bonität oder einer niedrigeren Bonität. Die Kredite sind aufgrund des höheren Risikos der Kreditnehmer häufig mit einem viel höheren Zinssatz verbunden. Das Ausfallrisiko dieser Kredite ist höher.
Während Banken wie Wells Fargo & Co. (WFC) und Citigroup Inc. (C) diese Kredite nicht mehr direkt an Kreditnehmer vergeben, stellen sie laut dem Wall Street Journal Finanzunternehmen bereit, die dies tun. Berichten zufolge haben diese großen Banken Exeter Finance LLC mit Sitz in Irving, Texas, dabei geholfen, Subprime-Autokredite in Höhe von 1, 4 Mrd. USD zu vergeben.
Subprime-Belichtung
Die Analyse des Journals ergab, dass Banken ihre Kredite an Nichtbanken wie Exeter aufgestockt haben, die von 2010 bis 2017 Subprime-Kredite um das Sechsfache vergeben und letztes Jahr insgesamt 345 Mrd. USD vergeben haben. Große Kreditgeber sind zwar der Ansicht, dass Kredite an Nichtbankinstitute sicherer sind als Kredite direkt an Kreditnehmer, sind jedoch nach wie vor Subprime-Trends ausgesetzt.
Die Kunden von Exeter haben einen durchschnittlichen Kredit-Score von 570, der unter dem 600-Level liegt, der als Subprime gilt. Das Unternehmen, das sich mehrheitlich im Besitz der Blackstone Group LP (BX) befindet, hat rund 9% seiner Kredite abgeschrieben, verglichen mit 1% der Autokredite, die Wells Fargo abgeschrieben hat.
"Es ist sehr einfach für die Menschen, sich darüber zu täuschen, ob das Risiko gewandert ist", sagte Marcus Stanley, Policy Director bei Americans for Financial Reform, einer gemeinnützigen Organisation, die sich für eine strengere Finanzregulierung einsetzt.
