Für vermögende Privatpersonen und institutionelle Anleger ist Private Equity aufgrund seines hohen Ertragspotenzials eine attraktive Anlagemöglichkeit. Private Equity fällt unter die Kategorie der alternativen Anlageklassen, und obwohl seine Definition durcheinander ist, bezieht es sich am häufigsten auf einen verwalteten Pool von aufgenommenen oder geliehenen Mitteln, die explizit zur Erlangung einer Eigenkapitalposition in kleineren Unternehmen mit Wachstumspotenzial verwendet werden. Private Equity-Unternehmen fördern Investitionen aus wohlhabenden Quellen, indem sie eine höhere Kapitalrendite als andere alternative Anlageklassen oder konventionellere Anlagemöglichkeiten aufweisen.
Cambridge Associates, der Index, der die Wertentwicklung von Private-Equity-Unternehmen in den USA abbildet, lieferte den Anlegern von 2003 bis 2013 eine jährliche Rendite von 16%. Die Anleger erzielten annualisierte 9, 1%, während der S & P 500 7, 4% erzielte. Es ist klar, dass ein Anleger, der ein Risiko mit Private-Equity-Anlagen eingeht, eine viel höhere Rendite erzielt hätte als diejenigen, die sich für die konventionellere Anlageform in einen ETF entschieden haben, der einen beliebten Index nachbildet.
Im Vergleich zu anderen alternativen Anlagen sind die Private-Equity-Renditen jedoch weniger beeindruckend. Im Verlauf des dritten Quartals 2013 verzeichnete Cambridge Associates in den letzten zehn Jahren eine ähnliche Performance bei Private Equity- und Risikokapitalinvestitionen, wobei Private Equity in den meisten Zeiträumen einen deutlichen Anstieg verzeichnete. Der Risikokapitalindex erzielte in den letzten 15 Jahren eine annualisierte Rendite von 26, 1%, während Private Equity eine annualisierte Rendite von 12% erzielte. In den letzten 20 Jahren erzielte Risikokapital eine annualisierte Rendite von 30% im Vergleich zu Private Equity mit 13, 5%.
Private Equity kann eine lukrative Anlageoption für vermögende Privatpersonen sein, ist jedoch nicht die einzige alternative Anlageklasse, die attraktive Renditen erzielt. Anleger, die an Private Equity, Risikokapital oder anderen Alternativen interessiert sind, sollten sich bewusst sein, dass das Potenzial für hohe Renditen auch mit einem hohen Risiko verbunden ist. Es wird empfohlen, die Risikotoleranz vor einer Anlage zu prüfen.
