Was ist ein Investment Analyst?
Ein Investmentanalyst ist ein Finanzfachmann mit Fachkenntnissen in der Bewertung von Finanz- und Anlageinformationen, normalerweise zum Zweck der Abgabe von Kauf-, Verkaufs- und Halteempfehlungen für Wertpapiere. Maklerfirmen, Anlageberater und Investmentfondsgesellschaften stellen Investmentanalysten ein, um das Investment-Research für verschiedene Zwecke vorzubereiten.
Die prestigeträchtigste Zertifizierung, die ein Investment Analyst erhalten kann, ist die Bezeichnung Chartered Financial Analyst (CFA). Sie müssen häufig eine Vielzahl von Formeln und Mitteln verwenden, um Informationen zu identifizieren.
Die zentralen Thesen
- Ein Investment Analyst ist ein Finanzprofi mit Erfahrung in der Bewertung von Finanz- und Anlageinformationen. Buy-Side-Analysten arbeiten für Fondsmanager bei Investmentfonds-Brokern und Finanzberatungsunternehmen und identifizieren Investitionsmöglichkeiten für ihr Unternehmen. Sell-Side-Aktienanalysten arbeiten häufig für große Unternehmen Investmentbanken und geben Kauf, Verkauf und Halten-Empfehlungen sowie unternehmensspezifisches Research ab.
Die Grundlagen eines Investmentanalysten
Ein Investmentanalyst untersucht die wirtschaftlichen Bedingungen, Unternehmensinformationen und Markttrends, um Empfehlungen für Unternehmen, Branchen und Branchen für den Kauf oder Verkauf von Aktien oder Investmentfonds zu ermitteln. Ein Aktienanalyst bleibt über die Entwicklungen in seinem Branchenfokus auf dem Laufenden und erstellt Finanzmodelle, mit denen die zukünftigen Ergebnisse für Unternehmen und die Wirtschaft geschätzt werden. Ein Analyst wertet historische und zukunftsgerichtete Finanzdaten aus, in der Regel anhand fortschrittlicher Finanzmodelle. Sie untersuchen und berücksichtigen die wirtschaftlichen und geschäftlichen Trends für eine bestimmte Branche, eine bestimmte geografische Region oder einen bestimmten Produkttyp.
Es gibt im Allgemeinen zwei Arten von Investmentanalysten: Buy-Side-Analysten und Sell-Side-Analysten. Buy-Side-Analysten arbeiten für Fondsmanager bei Investmentfondsmaklern und Finanzberatungsunternehmen. Sie recherchieren nach Unternehmen in den Portfolios ihrer Arbeitgeber sowie nach anderen Unternehmen, die möglicherweise rentable Investitionsmöglichkeiten darstellen. Basierend auf diesen Untersuchungen erstellen sie Berichte, die dem Management Kauf- und Verkaufsempfehlungen geben.
Sell-Side-Aktienanalysten arbeiten oft für große Investmentbanken wie Goldman Sachs. Ihre Aufgabe besteht darin, die finanziellen Grundlagen von Unternehmen zu untersuchen, die die Bank in Erwägung zieht, an die Börse zu gehen, und zu ermitteln, welche das größte Potenzial haben, rentabel zu werden.
Für angehende Finanzanalysten ist eine der wichtigsten Entscheidungen, sich als Aktienanalyst zu spezialisieren oder eine andere Nische unter dem breiteren Dach der Finanzanalyse zu verfolgen. Der folgende Vergleich erklärt einige der subtilen Unterschiede zwischen einer Karriere als Finanzanalyst und einem Aktienanalyst.
76.383 US-Dollar
Laut glassdoor.com lag die durchschnittliche Grundvergütung eines Investmentanalysten in den USA im Jahr 2019 bei
Analystenausbildung
Ein Student im Grundstudium mit Schwerpunkt Finanzen, Informatik, Biologie, Physik oder Ingenieurwesen belegt Kurse in den Bereichen Wirtschaft, Buchhaltung und Mathematik. Ein Master of Business Administration (MBA) wird auch häufig von Senior Investment Analysten bevorzugt. Investmentanalysten können auch eine Wertpapierlizenz der Financial Industry Regulatory Authority (FINRA) beantragen, für die ein Unternehmenssponsoring erforderlich ist. Wertpapierlizenzen, die häufig von Investmentanalysten verlangt werden, umfassen die allgemeine Wertpapiervertreterlizenz der Serie 7 und die einheitliche Wertpapieragentenlizenz der Serie 63. FINRA-Lizenzen sind in der Regel mit dem Verkauf bestimmter Wertpapiere als eingetragener Vertreter eines Unternehmens verbunden. Investmentanalysten können auch die Zertifizierung als Chartered Financial Analyst (CFA) beantragen.
Analystenpositionen
In zahlreichen Führungspositionen des Investmentmanagements sind Fachkenntnisse in Bezug auf Investmentanalysen erforderlich. Ein Portfoliomanager wählt, verwaltet und präsentiert Produkte, Branchen und Regionen für das Anlageportfolio eines Unternehmens. Das Portfoliomanagement ist für ein breites Spektrum von Aufgaben in der Anlageverwaltungsbranche erforderlich. Investmentgesellschaften beauftragen Portfoliomanager mit der Verwaltung aller Arten von Fonds mit unterschiedlichen Zielen und Fondsstrukturen. Die Portfoliomanager sind für die Analyse der Marktbedingungen und der Wertpapiere sowie für die Kauf- und Verkaufsentscheidungen des Fonds verantwortlich.
Ein Aktieninvestment-Analyst arbeitet entweder auf der Kauf- oder auf der Verkaufsseite eines Unternehmens. Ein Buy-Side-Analyst ist in erster Linie ein Portfoliomanagement-Analyst, der Investment Research und Anlageempfehlungen für Portfolios mit großem Kapital wie Investmentfonds, Hedgefonds und Versicherungsunternehmen erstellt. Ein Sell-Side-Analyst berät Finanzdienstleister bei Wertpapieren wie Aktien oder Anleihen.
