Laut Angaben von S3 Partners haben Wetten gegen beliebte Technologieaktien in der vergangenen Woche einen Gewinn von über einer Milliarde Dollar gebracht.
Zu den größten Opfern zählten die FAANG-Aktien Facebook Inc. (FB), Amazon.com Inc. (AMZN), Apple Inc. (AAPL), Netflix Inc. (NFLX) und Googles Muttergesellschaft Alphabet Inc. (togetL) Der Aktienabverkauf der letzten Woche fiel allein am Freitag um 4, 7% und 3, 6%, nachdem die Ergebnisse von Amazon und Alphabet im dritten Quartal hinter den Erwartungen zurückblieben. Das Ergebnis war ein Marktgewinn von 1, 62 Milliarden US-Dollar für die wachsende Zahl von Investoren, die dies erwartet hatten.
Die starke Dynamik der FAANG-Aktien in den letzten Jahren hat einige Analysten dazu veranlasst, ihre Bewertungen in Frage zu stellen, insbesondere angesichts der Verlangsamung des globalen Wachstums und der Straffung der Geldpolitik. Die Daten von S3 zeigen, dass die Anleger diese Bedenken ernst nehmen.
Das Leerverkaufsinteresse an den fünf großen Technologietiteln stieg im Oktober um 7%, berichtete S3, und gehörte damit zu den 10 am stärksten verkürzten Unternehmen auf dem US-amerikanischen Aktienmarkt. Die Anzahl der Facebook-, Amazon-, Apple-, Netflix- und Alphabet-Leerverkäufe erhöhte sich im Monatsverlauf um 2, 9 Millionen, 1, 5 Millionen, 1, 6 Millionen, 419 Tausend bzw. 58 Tausend, was zu einem Short-Interesse an FAANG-Aktien von insgesamt 30, 5 Milliarden US-Dollar führte.
Ab dem 29. Oktober lag Apple an der Spitze der FAANG-Aktien mit den meisten Leerverkäufen. Laut S3-Daten haben Händler 9 Milliarden US-Dollar gegen den iPhone-Hersteller gewettet. Damit handelt es sich nach Tesla Inc. (TSLA) um die zweithöchste Short-Position in den USA. Amazon wurde Dritter, gefolgt von Qualcomm Inc. (QCOM), Starbucks Corp. (SBUX), Netflix, Microsoft Corp. (MSFT), Facebook, Alphabet und CVS Health Corp. (CVS).
Ihor Dusaniwsky, Managing Director von S3 Partners, sagte, dass das Wetten gegen FAANG-Aktien in der vergangenen Woche höhere Renditen erbrachte als das Leerverkaufen des S & P 500. Während der breitere Markt um 3, 9% nachgab, gaben die FAANG-Aktien um -4, 7% nach, was einer Outperformance von 18% entspricht.
Aufgrund dieses Erfolgs und der Besorgnis über die Richtung der Unternehmensgewinne prognostizierte Dusaniwsky, dass FAANG-Aktien weiterhin von Leerverkäufern bestraft werden. Er wies jedoch auch darauf hin, dass ein starker Anstieg der Wetten gegen diese einst geliebten Unternehmen letztendlich dazu führen könnte, dass sie bei den Anlegern wieder in Gunst geraten.
"Die signifikante Erhöhung der Aktien-Short-Positionen im Oktober wird das Potenzial für volatile Kursschwankungen nach oben erhöhen", schrieb er.
