Was ist eine Hypothekenkonstante?
Eine Hypothekenkonstante ist der Prozentsatz des Geldes, das jedes Jahr gezahlt wird, um eine Schuld zu begleichen oder zu bedienen, gemessen am Gesamtwert des Darlehens. Die Hypothekenkonstante hilft zu bestimmen, wie viel Bargeld jährlich zur Bedienung eines Hypothekendarlehens benötigt wird.
Hypothekenkonstante verstehen
Eine Hypothekenkonstante ist der Prozentsatz des Geldes, das jährlich für die Bedienung der Schulden gezahlt wird, geteilt durch den Gesamtkreditbetrag. Das Ergebnis wird als Prozentsatz ausgedrückt, dh es gibt den Prozentsatz des gesamten Darlehens an, das jedes Jahr gezahlt wird.
Die Hypothekenkonstante kann Kreditnehmern dabei helfen, zu bestimmen, wie viel sie jedes Jahr für die Hypothek bezahlen. Der Kreditnehmer würde eine niedrigere Hypothekenkonstante wünschen, da dies niedrigere jährliche Schuldendienstkosten bedeuten würde.
Immobilieninvestoren verwenden eine Hypothekenkonstante, wenn sie eine Hypothek aufnehmen, um eine Immobilie zu kaufen. Der Investor wird sicherstellen wollen, dass er genügend Miete berechnet, um die jährlichen Schuldendienstkosten für das Hypothekendarlehen zu decken.
Banken und gewerbliche Kreditgeber verwenden die Hypothekenkonstante als Verschuldungsgrad, um zu bestimmen, ob der Kreditnehmer über genügend Einkommen verfügt, um die Hypothekenkonstante zu decken.
Die zentralen Thesen
- Eine Hypothekenkonstante ist der Prozentsatz des Geldes, das jedes Jahr gezahlt wird, um eine Schuld zu begleichen oder zu bedienen, gemessen am Gesamtwert des Kredits. Die Hypothekenkonstante bestimmt, wie viel Bargeld jährlich zur Bedienung eines Hypothekendarlehens benötigt wird. Die Hypothekenkonstante wird von Kreditgebern verwendet und Immobilieninvestoren, um festzustellen, ob es genügend Einkommen gibt, um die jährlichen Schuldendienstkosten für das Darlehen zu decken.
Berechnung der Hypothekenkonstante
Um die Hypothekenkonstante zu berechnen, würden wir die monatlichen Zahlungen für die Hypothek für ein Jahr summieren und das Ergebnis durch den gesamten Darlehensbetrag dividieren.
Zum Beispiel hat eine Hypothek in Höhe von 300.000 USD eine monatliche Zahlung von 1.432 USD pro Monat bei einem jährlichen festen Zinssatz von 4%.
- Die jährlichen Gesamtkosten für den Schuldendienst betragen 17.184 USD oder (12 Monate * 1.432 USD). Die Hypothekenkonstante beträgt 5, 7% oder (17.184 USD / 300.000 USD). Wir multiplizieren das Ergebnis von 0, 057 mit 100, um die Dezimalzahl zu verschieben und als Prozentsatz anzugeben.
Die Hypothekenkonstante kann auch monatlich berechnet werden, indem die monatliche Zahlung durch den Hypothekendarlehensbetrag dividiert wird. Die annualisierte Hypothekenkonstante kann durch Multiplizieren der monatlichen Konstante mit 12 berechnet werden.
Die Berechnung würde 1.432 $ / 300.000 $ = 0, 00477 * 12 Monate = 0, 057 $ (x 100, um die Dezimalstelle zu verschieben) oder 5, 7% pro Jahr betragen.
Die Hypothekenkonstante gilt nur für festverzinsliche Hypotheken, da sich die Laufzeit eines variabel verzinslichen Kredits nicht vorhersagen lässt - obwohl eine Konstante für alle Zeiträume mit einem festgelegten Zinssatz berechnet werden könnte.
Anwendungen der Hypothekenkonstante
Eine Hypothekenkonstante ist ein nützliches Instrument für Immobilieninvestoren, da sie zeigen kann, ob die Immobilie eine rentable Investition sein wird. Die Kapitalisierungsrate ist das Gegenteil der Hypothekenkonstante, wobei die Kapitalisierungsrate den Prozentsatz des Jahreseinkommens basierend auf dem Hypothekendarlehensbetrag angibt. Wenn die Kapitalisierungsrate höher ist als der konstante Prozentsatz der Hypothek, ist der Cashflow positiv, was die Investition rentabel macht.
Nehmen wir an, ein Investor wollte das Haus kaufen, um es zu vermieten. Das monatliche Nettoeinkommen aus dem Mietobjekt wird voraussichtlich 1.600 USD pro Monat betragen. Das Nettoeinkommen ist die monatliche Miete abzüglich etwaiger monatlicher Ausgaben. Der Darlehensbetrag für den Kauf der Immobilie belief sich auf 300.000 US-Dollar.
- Das jährliche Nettoeinkommen beträgt 19.200 USD oder 1.600 USD x 12 Monate. Die Obergrenze wird berechnet, indem das jährliche Nettoeinkommen von 19.200 USD durch den Darlehensbetrag von 300.000 USD dividiert wird, um 0, 064 x 100 = 6, 4% zu erhalten Die Hypothekenkonstante betrug 5, 7%, und da die Obergrenze höher ist als die Konstante, wäre dies eine rentable Investition.
Mit anderen Worten, das jährliche Nettoeinkommen aus der Immobilie ist mehr als ausreichend, um die jährlichen Schuldendienstkosten oder die Hypothekenkonstante zu decken.
Wie bereits erwähnt, können Banken oder Kreditgeber die Hypothekenkonstante auch verwenden, um zu bestimmen, ob ein Kreditnehmer das jährliche Einkommen hat, um die Schuldendienstkosten für den Kredit zu decken. Die Berechnung würde auf die gleiche Weise erfolgen wie oben, aber anstatt die monatlichen Mieteinnahmen zu verwenden, würde der Kreditgeber die monatlichen Einnahmen des Kreditnehmers ersetzen. Die Bank müsste das monatliche Nettoeinkommen des Kreditnehmers oder das nach der Zahlung von Ausgaben und anderen monatlichen Schulden verbleibende Bargeld berechnen. Von dort aus könnte der Kreditgeber das jährliche Nettoeinkommen und die Obergrenze berechnen, um festzustellen, ob es ausreicht, um die Hypothekenkonstante zu decken.
