Entertainment-Aufsteiger Roku, Inc. (ROKU) notiert am Freitagmorgen mehr als 13% höher, nachdem die Gewinn- und Umsatzschätzungen in der Veröffentlichung des vierten Quartals am Donnerstagabend übertroffen wurden. Das Unternehmen geht davon aus, dass im ersten Quartal Umsatzerlöse erzielt werden können. Roku hob jedoch die Prognose für das Geschäftsjahr 2019 an und stieß auf ein gesundes Kaufinteresse, das nach der Eröffnungsglocke anhielt. Das Allzeithoch ist derzeit unerreichbar und liegt fast 20 Punkte über dem aktuellen Kurs.
Wenige Minuten nach dem Auftakt setzte sich die Rallye gegen den Widerstand durch, und nicht alle sind mit den Quartalsergebnissen oder der Prognose für das Gesamtjahr zufrieden. Insbesondere stufte Wedbush Securities die Roku-Aktie während der Pre-Market-Sitzung von Outperform auf Neutral herab und senkte das Kursziel auf 55 USD. Der Wedbush-Analyst ist eindeutig der Ansicht, dass die Roku-Aktien angesichts des aktuellen Umsatzverlaufs von 2019 Mitte der 50er Jahre voll bewertet sind.
Leute mit Kabelabonnements oder Fire-TV-Boxen sind vielleicht nicht mit Rokus Streaming-Hardware vertraut, aber die Produkte von Roku werden schnell zu Superstars und das Unternehmen erwartet für 2019 einen Umsatz von mehr als 1 Milliarde US-Dollar. Roku wurde 2008 von einem ehemaligen Vizepräsidenten von Netflix, Inc. (NFLX) gegründet, der sich selbstständig machte, nachdem der Streaming-Riese entschieden hatte, keine Hardware zu bauen. Das Unternehmen ist seitdem sprunghaft gewachsen und hat einen treuen Kundenstamm angezogen, der versucht, riesigen Kabel- und Satellitenökosystemen sowie der Monstergröße von Amazon.com, Inc. (AMZN) auszuweichen.
ROKU-Wochenchart (2017 - 2019)
TradingView.com
Das Unternehmen kam im September 2017 mit 15, 78 USD an die Börse und sammelte in seiner Eröffnungssitzung mehr als sieben Punkte. Der Aufwärtstrend kehrte sich am folgenden Tag um nahe 30 US-Dollar zurück und trat in einen stetigen Rückgang ein, der im Oktober Unterstützung nahe 18, 30 US-Dollar fand. Einen Monat später testete es dieses Preisniveau und stieg in einem Abstand von fünf Punkten, der auf den ersten Quartalsbericht seit dem Börsengang folgte, deutlich an.
Die Aktie legte im Dezember weitere 11 Punkte zu, notierte bei 58, 80 USD und bewegte sich in einer Handelsspanne, deren Unterstützung in den oberen 20er-Jahren nahe dem Mittelpunkt des Rallyebalkens vom November 2017 lag. Es stieg auf diesem Niveau im April 2018 und fügte Punkte in gleichbleibendem Tempo hinzu, um eine Rundreise in das Hoch von 2017 im August abzuschließen. Ein Ausbruch etwa zwei Wochen später erreichte im Oktober ein Allzeithoch bei 77, 57 USD, noch bevor der Einbruch drei Wochen später fehlschlug.
Die Verkäufer übernahmen die Kontrolle in der zweiten Dezemberhälfte und ließen die Aktie Mitte der 20er Jahre auf ein 13-Monats-Tief fallen, während die Erholungswelle im Februar 2019 die 50-prozentige Abverkaufsretracement vor dem vierteljährlichen Beichte überschritt. Der wöchentliche Stochastik-Oszillator erreichte im Januar das überkaufte Niveau, ist aber noch nicht übergetreten, was auf eine starke Trendbewegung hinweist. Trotzdem dürfte ein starker Widerstand zwischen 58 und 59 Dollar die Gewinne auf absehbare Zeit begrenzen.
ROKU-Tages-Chart (2017 - 2019)
TradingView.com
Ein Fibonacci-Raster, das sich über den Rückgang erstreckte, der im Oktober 2018 begann, platziert das.618-Retracement auf dem gescheiterten Breakout- und Dezember-2017-Hoch. Die Aktie erreichte ungefähr sechs Minuten nach der Eröffnungsglocke dieses Widerstandslevel, was die Wahrscheinlichkeit erhöht, dass die Rallye schnell zum Erliegen kommt. Noch wichtiger ist, dass eine Umkehrung, die auf diesem Niveau beginnt und die rote Trendlinie der unteren Tiefs erreicht, ein bärisches Muster von Kopf und Schultern vervollständigen würde.
Zum Glück für die Bullen bestätigt der Indikator für die Akkumulation-Verteilung des Gesamtvolumens (OBV) diese rückläufige Preisstruktur nicht. Er erreichte im September ein Allzeithoch und kehrte vor den Nachrichten auf dieses Niveau zurück. Ein positiver Schlusskurs am Freitag dürfte neue OBV-Höchststände auslösen und für die kommenden Wochen ein günstigeres Ergebnis vorhersagen. Dennoch sollten die Marktteilnehmer diesen Musterkonflikt berücksichtigen, wenn sie Kauf- und Verkaufsentscheidungen treffen.
Die Quintessenz
Die Roku-Aktie notiert am Freitag deutlich höher, nachdem das Unternehmen die Prognose für 2019 angehoben hatte. Der Kaufanstieg könnte jedoch eher zu einem kurzfristigen Höhepunkt als zu einem anhaltenden Aufwärtstrend führen.
