Was ist das Volatilitätsverhältnis?
Die Volatilitätsrate ist eine technische Kennzahl zur Identifizierung von Preismustern und Breakouts. In der technischen Analyse wird die wahre Bandbreite verwendet, um zu verstehen, wie sich der Kurs eines Wertpapiers am aktuellen Tag im Vergleich zur Volatilität in der Vergangenheit entwickelt.
BREAKING DOWN Volatility Ratio
Die Volatilitätsquote ist eine Kennzahl, mit deren Hilfe Anleger die Volatilität des Aktienkurses verfolgen können. Es ist einer der wenigen technischen Indikatoren, die sich auf die Volatilität konzentrieren. Im Allgemeinen ist die Standardabweichung in der Regel eine der am häufigsten verwendeten Messgrößen, um die Volatilität zu verfolgen. Die Standardabweichung bildet die Grundlage für mehrere technische Kanäle, einschließlich Bollinger-Bänder. Umfassende Hüllkurvenkanäle unterschiedlichster Art werden von technischen Analysten verwendet, um Preisspannen und Volatilitätsmuster zu identifizieren, die zu Handelssignalen führen. Die historische Volatilität ist auch eine weitere häufige Trendlinie, mit der die Volatilität verfolgt werden kann.
Die Volatilitätsquote wurde entwickelt, um zur Analyse der Preisvolatilität beizutragen. Die Berechnungen der Volatilität und des Volatilitätsverhältnisses können branchenweit variieren. Für die technische Analyse ist Jack Schwager dafür bekannt, dass er in seinem Buch „Technical Analysis“ das Konzept einer Volatilitätsrate eingeführt hat.
Berechnung der Volatilitätsrate
Schwagers Methode zur Berechnung der Volatilitätsrate basiert auf dem von Welles Wilder entwickelten und eingeführten Konzept des True Range, das jedoch mehrere Iterationen umfasst. Schwager berechnet die Volatilitätsrate wie folgt:
Um die Umstellung zu erleichtern, müssen Sie VR = ATRTTR wobei: VR = VolatilitätsverhältnisTTR = Heutige wahre ReichweiteHeute wahre Reichweite = Max - MinMax = Heutiges Hoch, gestriger SchlussMin = Heutiges Tief, gestriger SchlussATR = Durchschnittliche wahre Reichweite der letzten N-Tage-Periode
Andere Iterationen des Volatilitätsverhältnisses können Folgendes umfassen:
Um die Umstellung zu erleichtern, müssen Sie VR = ATR∣TTR∣ wobei: | TTR | = Absolutwert von MaxAbsolutwert von Max = TH - TL, TH - YC, YC - TLTH = Heutiges HochTL = Heutiges NiedrigYC = Schluss von gestern
Um die Umstellung zu erleichtern, müssen Sie VR = EMA∣TTR∣ wobei: EMA = Exponential Moving Average des wahren Bereichs der letzten N-Tage-Periode
Volatilitätsverhältnis-Signale
Investoren und Händler werden ihre eigenen Mechanismen haben, um Muster aus der Volatilitätsrate zu verfolgen und zu erkennen. Dieses Verhältnis wird in der Regel als einzelne Linie in einem technischen Diagramm entweder als Overlay oder in einem eigenen Anzeigefenster dargestellt.
Eine höhere Volatilitätsrate signalisiert eine erhebliche Preisvolatilität am aktuellen Handelstag. Im Allgemeinen kann die Volatilität ein Signal für Störungen oder Entwicklungen sein, die sich auf den Wertpapierpreis auswirken. Eine hohe Volatilität kann daher zu einer neuen positiven oder negativen Kursentwicklung des Wertpapiers führen. Händler verfolgen die Volatilität und die Volatilitätsrate in Verbindung mit anderen Handelsmustern, um ein Handelssignal für eine Investition zu bestätigen.
