Options Trading Guide

Rho bezieht sich auf ein Options- (oder Optionsbuch) -Risiko, das sich aus Änderungen der Zinssätze ergibt.

Bei einem Bezugsrechtsangebot handelt es sich um eine Reihe von Rechten, die den Aktionären eingeräumt werden, um im Verhältnis zu ihrem Bestand zusätzliche Aktien zu erwerben.

Eine Risikoumkehr ist eine Optionsstrategie, die hauptsächlich zu Absicherungszwecken eingesetzt wird.

Robert C. Merton ist ein mit dem Nobelpreis ausgezeichneter Ökonom, der für seine Methode zur Bestimmung des Werts von Optionen bekannt ist.

Ein Risikodiagramm ist eine zweidimensionale grafische Darstellung, die den Gewinn oder Verlust einer Option zu verschiedenen Preisen anzeigt.

Ein Options-Roll-up ist ein Wechsel von einer Optionsposition zu einer anderen mit einem höheren Ausübungspreis.

Die Option des Verkäufers, ein Begriff, der häufig in Verbindung mit einem Terminkontrakt verwendet wird, gibt dem Verkäufer das Recht, einige der Lieferspezifikationen auszuwählen.

Eine Serienoption ist eine kurzfristige Option auf einen Terminkontrakt, der für die Monate gehandelt wird, in denen der zugrunde liegende Terminkontrakt nicht zum Verkauf angeboten wird.

Ein Short Call ist eine Strategie, die eine Call-Option beinhaltet und einem Händler das Recht, aber nicht die Verpflichtung gibt, ein Wertpapier zu verkaufen. Dies spiegelt normalerweise einen rückläufigen Ausblick wider: eine Annahme, dass der Preis des Basiswerts der Option fallen wird.

Ein Short-Put ist, wenn ein Put-Trade durch Schreiben der Option eröffnet wird.

Ein Short-Leg ist ein Vertrag in einem Optionsspread, in dem eine Person eine Short-Position hält.

Die SPAN-Margin ist ein System, das die Margin-Anforderungen gemäß einer globalen (Gesamtportfolio-) Bewertung des eintägigen Risikos für das Konto eines Händlers ermittelt.

In der Finanzbranche bezieht sich ein Spread normalerweise auf die Differenz zwischen zwei Kursen (Geld- und Briefkurs) eines Wertpapiers oder Vermögenswerts oder zwischen zwei ähnlichen Vermögenswerten.

Eine Stufenprämie ist, wenn eine Optionsprämie im Laufe der Zeit gezahlt wird, anstatt wenn der Handel eingeleitet wird.

Eine Aktienoption gibt einem Anleger das Recht, aber nicht die Verpflichtung, eine Aktie zu einem vereinbarten Preis und Zeitpunkt zu kaufen oder zu verkaufen.

Die Ausübungsbreite ist die Differenz zwischen den Ausübungspreisen der in einem Spread-Trade verwendeten Optionen.

Bei einem synthetischen Terminkontrakt werden Put- und Call-Optionen mit demselben Ausübungspreis und Ablaufdatum verwendet, um einen traditionellen Terminkontrakt zu simulieren.

Bei einem synthetischen Terminkontrakt werden Call- und Put-Optionen mit demselben Ausübungspreis und derselben Restlaufzeit verwendet, um eine gegenläufige Terminkontraktposition zu schaffen.

Bei einer Traded Average Price Option (TAPO) ist der Gewinn oder Verlust die Differenz zwischen dem Ausübungspreis und dem Durchschnittspreis des Vermögenswerts während der Laufzeit.

Der Zeitwert, auch als extrinsischer Wert bezeichnet, ist eine der beiden Hauptkomponenten der Prämie einer Option. Dies ist der Teil der Prämie, der auf die verbleibende Zeit bis zum Ablauf des Optionsvertrags entfällt.

Triple Witching ist der vierteljährliche Ablauf von Aktienoptionen, Aktienindex-Futures und Aktienindex-Optionskontrakten, die alle am selben Tag stattfinden.

Ultima ist die Rate, mit der das Vomma einer Option auf die Volatilität des zugrunde liegenden Marktes reagiert.

Eine ungedeckte Option oder nackte Option ist eine Optionsposition, die nicht durch eine Gegenposition im Basiswert unterlegt ist.

Basiswert, der sowohl für Aktien als auch für Derivate verwendet wird, ist das Wertpapier, das geliefert werden muss, wenn ein Kontrakt oder ein Optionsschein ausgeübt wird. Es kann sich um eine Aktie, eine Anleihe oder ein anderes Finanzinstrument handeln.

Ein zugrunde liegendes Optionswertpapier ist das Finanzinstrument (Aktie, Index, Anleihe, Währung, Rohstoff), auf dem der Wert einer Option basiert.

Eine Vanille-Option gibt dem Inhaber das Recht, einen Basiswert innerhalb eines bestimmten Zeitraums zu einem festgelegten Preis zu kaufen oder zu verkaufen.

Eine VIX-Option ist ein Derivat, das auf dem CBOE Volatility Index als Basiswert basiert.

Volatility Arbitrage ist eine Handelsstrategie, die versucht, von der Differenz zwischen der prognostizierten zukünftigen Preisvolatilität eines Vermögenswerts wie einer Aktie und der impliziten Volatilität von Optionen auf der Basis dieses Vermögenswerts zu profitieren.

Der Handel mit Volatilitätsnotierungen ist eine Anlagemethode, die auf der erwarteten Volatilität der Wertpapiere basiert. Es wird in der Regel von erfahreneren Anlegern eingesetzt.

Ein Volatilitäts-Swap ist ein Terminkontrakt mit einer Auszahlung, die auf der realisierten Volatilität gegenüber der impliziten Volatilität des zugrunde liegenden Vermögenswerts basiert.

Der CBOE Nasdaq Volatility Index (VXN) ist ein Maß für die Markterwartungen hinsichtlich der 30-Tage-Volatilität des Nasdaq-100-Index, die sich aus dem Preis der Optionen auf diesen Index ergeben.

Ein verschwenderischer Vermögenswert ist ein Gegenstand, dessen Wert im Laufe der Zeit irreversibel abnimmt. Dies können Fahrzeuge und Maschinen sowie Optionsverträge sein.

Die Geisterstunde ist die letzte Handelsstunde an den Tagen, an denen Optionen und Futures verfallen.

Ein Schriftsteller ist der Verkäufer einer Option, der die Prämienzahlung vom Käufer einzieht. Das Autorenrisiko kann sehr hoch sein, es sei denn, die Option ist abgedeckt.

Das Schreiben einer Option bezieht sich auf einen Investmentvertrag, der das Recht zum Kauf oder Verkauf von Aktien zu einem späteren Zeitpunkt vorsieht.

Eine renditebasierte Option ist eine Art von Option, deren Wert sich aus der Differenz zwischen dem Ausübungspreis (ausgedrückt als Prozentsatz) und der Rendite des zugrunde liegenden Schuldtitels ergibt.

Ein Zero-Cost-Collar ist eine Optionsstrategie, die verwendet wird, um einen Gewinn durch den Kauf eines OTM-Puts (Out-of-the-Money) und den Verkauf eines OTM-Calls zum gleichen Preis zu erzielen.

Zomma ist ein Maß dafür, inwieweit das Gamma eines Derivats gegenüber Änderungen der impliziten Volatilität empfindlich ist. Es ist auch als DgammaDvol bekannt.

Das Erlernen einiger grundlegender Merkmale von Optionen macht sie sehr nützlich und leicht verständlich

Um die bestmögliche Rendite für Ihren Optionshandel zu erzielen, ist es wichtig zu verstehen, wie Optionen funktionieren und auf welchen Märkten sie gehandelt werden.